بیت کوین از زمان ایجاد خود در سال 2009 تاکنون پنج قله قابل توجهی را تجربه کرده است. تا به حال ، این ارز دیجیتال بالاترین قیمت خود را تقریباً 64000 دلار آمریکا داشته است و استقبال از جریان اصلی را افزایش داده است. این سفر بی ثبات بوده و اغلب به رویدادهای سیاسی ، اقتصادی و نظارتی واکنش نشان می دهد. بیت کوین به طور متوسط سالانه 200 درصد رشد را تجربه کرده است. تا اوت 2021 ، ارزش بازار بیت کوین تقریباً 710،000،000،000 دلار است و تسلط بر بازار (دمیننس) رمزنگاری آن کمی کمتر از 50 است. رویدادهایی مانند هک صرافی Mt. Gox در سال 2014 و سقوط بازار سهام 2020 می تواند برخی از رفتارهای کوتاه مدت و میان مدت قیمت را توضیح دهد. و در بلندمدت ، می توانید با نگاهی به مدل هایی که از تجزیه و تحلیل فنی ، بنیادی و احساسی استفاده می کنند ، به نمای کلان برسید.
برای تجزیه و تحلیل فنی ، منحنی رشد لگاریتمی بیت کوین و نظریه موج ابر دو مدل جالب هستند. نظریه موج های فراگیر همچنین قیمت را با احساس سرمایه گذاران در مراحل چرخه ای مرتبط می کند. وقتی صحبت از تحلیل بنیادی می شود ، مدل های Stock to Flow و Metcalfe قیمت بیت کوین را به خوبی دنبال می کنند.و در نهایت ، می توانید از ترکیبی از همه این روش ها برای به دست آوردن دید متعادل استفاده کنید.
معرفی
نحوه تحلیل تاریخچه قیمت بیت کوین
قبل از ورود به داده ها ، بیایید ببینیم چگونه می توانید تاریخچه قیمت بیت کوین را تجزیه و تحلیل کنید. سه روش مختلف وجود دارد: تحلیل تکنیکال ، بنیادی و احساسی. هر نوع دارای نقاط قوت و ضعف است ، اما می توان آنها را با هم ترکیب کرد تا تصویری واضح تر ایجاد شود.
چه عواملی بر معاملات اولیه بیت کوین تأثیر گذاشت؟
در حال حاضر چه عواملی بر معاملات بیت کوین تأثیر می گذارد؟
بیت کوین در حال حاضر بیشتر از دارایی های سنتی با دارایی های سنتی مشترک است. افزایش پذیرش در خرده فروشی ، امور مالی و سیاست به این معنی است که عوامل بیشتری بر قیمت و معاملات بیت کوین تأثیر می گذارد. سرمایه گذاری نهادی در ارزهای مجازی نیز در حال افزایش است و به گمانه زنی ها نقش بیشتری می بخشد. این نکات به این معنی است که عواملی که بر معاملات امروز بیت کوین تأثیر می گذارند اغلب با عوامل اولیه آن متفاوت است. بیایید در مورد برخی از بزرگترین آنها بحث کنیم.
1. تنظیم مقررات در حال حاضر بسیار بیشتر از روزهای اولیه بیت کوین است. با درک بیشتر ارزهای رمزنگاری شده و فناوری بلاک چین توسط دولت ها ، کنترل و ورودی نظارتی آنها افزایش می یابد. هر دو سخت گیری و شل شدن مقررات تأثیرات خود را دارد. برخی تغییرات در قیمت بیت کوین مربوط به ممنوعیت BTC در یک کشور یا محبوبیت آن در کشور دیگر است.
3. افزایش استقبال عمومی از شرکت های بزرگ می تواند باعث افزایش قیمت بیت کوین شود. Paypal ، Square ، Visa و Mastercard همه از ارزهای رمزنگاری شده حمایت می کنند و به سرمایه گذاران اطمینان می دهد. خرده فروشان حتی پرداخت های بیت کوین را نیز پذیرفته اند. قطع حمایت همچنین می تواند باعث فروش مجدد شود ، مانند اعلام ایلان ماسک در 17 مه 2021 ، مبنی بر توقف پرداخت های بیت کوین توسط تسلا. در این مورد ، قیمت از کمتر از 55،000 دلار در هر BTC به تقریبا 48،500 دلار در آن روز رسید.
4. افزایش سفته بازی و مشتقات مانند آینده بیت کوین باعث افزایش تقاضا در بازار شده است. معامله گران و دلالان در بازارهای آتی به جای سرمایه گذاری و نگه داشتن BTC برای ارزش اصلی آن ، BTC را برای سود کوتاه می آورند و باعث فشار نزولی بر قیمت می شوند. این بدان معناست که قیمت بیت کوین دیگر تنها بر اساس کاربرد آن نیست.
تاریخچه قیمت بیت کوین
رویدادهای کوتاه مدت قیمت
مدلهای اساسی و فنی که بعداً از آنها استفاده خواهیم کرد همیشه نمی توانند رفتار قیمتی را که مشاهده می کنیم توصیف کنند. عوامل خارجی ، از جمله رویدادهای سیاسی و اقتصادی ، نقش های بزرگی ایفا می کنند که می توانید به صورت جداگانه آنها را تجزیه و تحلیل کنید. یکی از نمونه های جالب توجه ، هک معروفی است که در روزهای اولیه بیت کوین رخ داده است.
هک تبادل Gox
هک صرافی بیت کوین Mt. Gox یک رویداد مهم در سال 2014 بود که منجر به کاهش موقت قیمت بیت کوین شد. در آن زمان ، مبادله رمزنگاری مستقر در توکیو بزرگترین مبادله در بازار بود و حجم معاملات آن تقریباً 70 درصد از کل عرضه بیت کوین بود. از زمان ایجاد آن در سال 2010 ، کوگس قربانی هک های متعددی شده بود اما به زنده ماندن خود ادامه داده بود.
با این حال ، هک 2014 تقریباً 850،000 BTC را به سرقت برد و بسیاری از دارایی های دیجیتال صرافی را از بین برد. کوگس برداشت ها را در 14 فوریه 2014 متوقف کرد و منجر به کاهش تقریبا 20 درصدی قیمت بیت کوین به حدود 680 دلار شد و در بیشتر هفته 850 دلار معامله شد.
در نهایت ، هکرها 450،000،000 دلار (USD) از وجوه کاربر را گرفتند و Gox ورشکست شد. برخی از کاربران سابق ادعا می کنند مشکلاتی در کد وب سایت وجود داشته که به موقع برطرف نشده است. هنوز دلایل هک هنوز مشخص نیست و منجر به چندین پرونده قضایی و اقدامات قانونی علیه مدیرعامل صرافی مارک کارپلس شده است.
چگونه تاریخ طولانی مدت قیمت بیت کوین را توضیح دهیم؟
در درازمدت ، رویدادهای کوچکتر و کم اهمیت تأثیر ناچیزی بر قیمت دارند. به همین دلیل ، بررسی روش های دیگر برای توضیح مسیر مثبت کلی بیت کوین جالب است. یکی از گزینه ها مطالعه مدل های تحلیلی است که از تکنیکال هایی که قبلاً در بالا ذکر کردیم استفاده می کند.
تحلیل بنیادی: مدل سهام به جریان
Stock to Flow با توجه به دقت آن در مدل سازی تاریخچه قیمت بیت کوین ، محبوبیت زیادی پیدا کرده است. در زیر می توانید داده های تاریخی SMA و بیت کوین 365 روزه و پیش بینی آن در آینده را مشاهده کنید.
تحلیل بنیادی: قانون متکالف
قانون متکالف یک اصل محاسباتی کلی است که می توانید در شبکه بیت کوین نیز اعمال کنید. در آن آمده است که ارزش یک شبکه متناسب با مربع تعداد کاربران متصل است. این دقیقا به چه معنی است؟ یک مثال آسان برای درک ، شبکه تلفن است. هرچه تعداد افرادی که تلفن دارند بیشتر باشد ، ارزش شبکه به طور تصاعدی بیشتر می شود.
مقدار بیش از یک نشان می دهد که بازار بیش از حد ارزش گذاری شده و کمتر از یک ارزش آن کمتر از آن است. با نمودار زیر از Cryptoquant می توانید نحوه مشاهده بصری آن را مشاهده کنید. نسبت NVM محور چپ است ، در حالی که مقدار شبکه در سمت راست است.
تجزیه و تحلیل فنی: منحنی رشد لگاریتمی بیت کوین
این خطوط را می توان دوباره به نمودار قیمت اصلی ما تبدیل کرد و منحنی رشد را در اختیار ما قرار داد که با تاریخچه قیمت بیت کوین تا کنون مطابقت دقیق داشته است ، همانطور که در نمودار زیر از LookIntoBitcoin.com مشاهده شده است.
تجزیه و تحلیل فنی: نظریه ابر موج
بیایید نگاهی به روند صعودی بیت کوین در سال 2017 بیندازیم. اگر روندهای نظریه Hyperwave را به کار بگیرید ، می بینید که جدا از مرحله اول ، نسبتاً مناسب است. همچنین می توانید افزایش قیمت را با سرعت بالا مشاهده کنید ، و به دنبال آن سقوط بزرگی که عمدتا مراحل ذکر شده در بالا را دنبال می کند.
کلام پایانی
واضح است که می بینید نظریه های زیادی وجود دارد که سعی می کند تاریخچه قیمت بیت کوین را توضیح دهد. اما صرف نظر از پاسخ ، 10 ساله بیت کوین رشد باورنکردنی ارزهای دیجیتال را نشان داده است. حتی در حوزه ارزهای رمزنگاری شده ، بیت کوین تا اوت 2021 با 50٪ ارزش بازار تقریباً 50٪ بر بازار تسلط دارد.
دلایل این رشد عظیم شامل مبانی رمز ارز ، احساس بازار و رویدادهای اقتصادی است. با این حال ، عملکرد گذشته نشان دهنده نتایج آینده نیست. درک اینکه چرا بیت کوین دارای چنین خط قیمت بالایی بوده است مفید است ، اما به ما نمی گوید که در آینده چه اتفاقی می افتد. وقتی به تصویر بزرگتر نگاه می کنیم ، بیت کوین برای یک کلاس دارایی جدید که فقط 12 سال سن دارد به طرز باور نکردنی رشد کرده است.
بدون دیدگاه